中美贸易争端及《区域全面经济伙伴关系协定》(RCEP)的签署让东盟国家受到前所未有的重视，特别是新加坡、泰国等国家与中国有大量的石化产品贸易往来，其石化产业发展情况为中国石化企业所关注。新加坡“小国大石化”战略的推行，使其成为东南亚地区石化产业的佼佼者。作为世界第三大炼油中心，新加坡一直为“建设具有全球竞争力的能源和化工品中心”而努力。针对当前中国炼油能力过剩而高端化工品供应不足的情况，环球印象投资分析分析了2022年新加坡石化产业占比及新加坡石化工业为什么这么发达的原因。

  1、新加坡产业概况

  1961年，新加坡政府抓住亚洲石化市场蓬勃发展之机，投入巨额资金建设裕廊岛工业区，1977年在裕廊岛建立了石化专业区，1991年新加坡政府开始对裕廊岛进行全面规划，投资70×108新元，将本岛内部的7个小岛连成一片，使之成为新加坡发展石化产业的专用基地。完善的公共设施、高效的服务及较低的初期投资成本吸引了价值超过365×108美元的投资，全球100多家石油、石化和特种化学品公司在此设立机构开展业务。2020年，新加坡化学工业(含石化产业)完成固定投资41×108美元，占当年新加坡固定资产投资总额的24%，仅次于电子工业(见图1)。

图1 2020年新加坡固定资产投资情况

  经过几十年的发展，裕廊岛已经发展成为世界级的石油石化生产基地，埃克森美孚(Exxon Mobil)、巴斯夫、朗盛、壳牌(Shell)等世界领先的能源和化工公司都落户在裕廊岛工业区，产业涉及炼油、化工、特种化学品、液体仓储等。新加坡炼油和石油化工产业情况见图2。根据环球印象投资分析新加坡事业部石油化工课题组发布的《2022-2026年新加坡化工行业投资前景及风险分析报告》数据显示，2020年，新加坡石化产品总量较上年提升15%，特种化学品产量较上年增加12%，化学工业总增长率为7.3%，与制造业增速基本相当。虽然近些年石化产业对于制造业增长的贡献率缩小，但仍是新加坡的重要经济支柱。

图2 新加坡炼油和石油化工产业情况

  目前，裕廊岛石化产业主要分为三大类：一是炼油和石油化工(乙烯、化纤)产业，代表企业有Exxon Mobil、Shell等；二是特殊化工和液体仓储产业，代表企业是三大专业储罐公司--孚宝(Vopak)、欧德油储(Oiltanking)、Tankstore；三是为集群提供服务的公用工程系统，代表企业有三巴旺公司、胜科天然气公司等［3］。其中，炼油和石油化工产业以Exxon Mobil、Shell和新加坡石化公司(PCS)为龙头，向下游发展合成树脂、乙二醇、芳烃等产品。表1列出了新加坡主要大宗石化产品供应商及产能情况。

  2、新加坡石化产业发展特点

  2.1  乙烯装置规模小，进出口条件便利

  2020年，新加坡乙烯产能为405.5×104t/a，未来5年也将继续维持该规模。图3为亚洲主要乙烯生产国家或地区的产能情况，相较于亚洲其他乙烯生产国家或地区，新加坡的乙烯产能规模偏小，仅比菲律宾、印度尼西亚、马来西亚等国家的乙烯规模大，相当于中国台湾的乙烯规模，较中国大陆的3473.0×104t/a乙烯规模差距更大。

  与中国大多数乙烯装置类似，新加坡乙烯装置的生产原料以石脑油为主，全部来自上游炼厂(见表2)。

表1 新加坡主要大宗石化产品供应商产能情况

  受制于本国匮乏的原油和天然气资源，新加坡石化产业需要依赖进口原油，而新加坡地理位置得天独厚，位于马六甲海峡的出入口，海岸线总长200多千米，交通便利，原油进口及石化产品出口便捷，有力地促进了新加坡石油化工产业基地的建设。

  2.2  产业集群度高，打造全产业链石化产品供应基地

  新加坡石化产业的另一个特征就是“化学群”战略，上下游产品链接，产出许多衍生产品，形成一个“大而全”的石化产品供应基地。20世纪70年代中后期，随着炼油产能的持续扩大，新加坡推动石化产品向乙烯、丙烯等下游产业延伸，并逐步打造产业集群。1980-1990年，新加坡设立了8家大型石化公司，石化产业集群初步形成。2009年，裕廊岛的全部建成标志着新加坡石化产业朝着高度集群方向发展。表3列出了新加坡部分石化产品生产企业及产能情况。

图3 2020年亚洲主要乙烯生产国家或地区产能情况

  在裕廊岛石化产业基地内，企业可以通过建立合作关系进行互联互通，从而进行多样化产品的生产。如，Shell生产的苯乙烯和环氧丙烷可以供应Denka Singapore和TPSCAsia生产聚苯乙烯或者供应给住友化学等生产丁苯橡胶；新加坡丙烯酸公司生产的粗丙烯酸可以供应给新加坡东亚合成(Toagosei Singapore)生产丙烯酸酯，再供给住友精化生产高吸水性树脂(SAP)。

  2.3  运营模式以外资及合资为主

  裕廊岛作为化学品生产基地吸引了众多的跨国公司前来投资，其石化企业几乎全部掌握在欧洲、美国及日本的大石油石化公司手中。乙烯产业龙头生产企业分别是Exxon Mobil、PCS和Shell，其中PCS是Shell和住友化学为首的日本财团的合资企业。可以说，新加坡的乙烯装置主要由美国和日本控制。从表3可以看出，其余石化企业及下游加工企业也主要由欧洲、美国、日本的大公司所经营。

表2 新加坡乙烯装置生产商及原料情况

  外资和合资为主的商业模式也使得新加坡石化产业在生产技术方面更具先进性。如，新加坡乙二醇生产全部采用Shell自有的“Omega工艺”，该工艺与常规工艺相比，蒸汽消耗更低，产生的废水更少，并且生产过程中只产生极微量的二乙二醇和三乙二醇，不需要投资建设处理这些产品的基础设施，无形中降低了装置的投资费用。

  2.4  国内需求有限，产业发展依赖对外贸易

  新加坡石化产业是典型的出口导向型，国内几乎没有需求，大部分用于出口，以LLDPE为例，新加坡LLDPE产能215.5×104t/a，但本国消费量不足10×104t。新加坡主张“多层次贸易战略”，在多边、双边和区域等各层面积极推动自由贸易协定，已经与石油、石化产品主要出口目的地如日本、美国、澳大利亚、东南亚各国及中国等国家签署了自由贸易协定。其中，中国是新加坡第一大贸易伙伴和出口市场，2020年，新加坡出口到中国的聚乙烯和聚丙烯分别为119.69×104t和35.78×104t，呈逐年上涨趋势(见图4)。

表3 新加坡部分石化产品生产企业及产能情况

  2.5  特色高端产品突出，石化产业向技术密集型发展

  新加坡石化产品的主要出口目的地是中国，而中国石化产业的发展及欧美、中东等地区对中国石化产品的输出给新加坡石化工业造成了较大的竞争压力。在此背景下，新加坡石化产业及时调整发展战略，向高利润、高附加值的技术密集型产品转型，产品逐步向高端化发展，特别是中国目前尚处于空白的产品。以茂金属产品为例，受催化剂等因素制约，目前中国茂金属聚烯烃产品国内产量不足10×104t，年进口量超过100×104t。Exxon  Mobil于2011年在新加坡建设了2条65×104t/a的LLDPE生产线，其中一条线主要用于生产茂金属产品；由Prime聚合物公司(三井化学和出光兴产合资公司)和三井物产合资的新加坡Prime  Evolue石化在2017年建设的30×10t/aLLDPE装置也常年排产茂金属产品。

图4 2014-2020年新加坡出口到中国的主要石化产品出口量

  此外，杜邦、巴斯夫、旭化成、阿克苏诺贝尔、塞拉尼斯、三井化学、住友化学、亨斯曼、帝人等依托新加坡石化基础产业生产原料，在新加坡投资建设了船用涂料、电子化学品等高附加值产品项目，促进新加坡石化产业向新材料和精细化学品等高端产业链延伸。

  3、对中国石化产业发展的思考

  3.1   集群化发展，强化产品综合利用

  新加坡石化产业高度集中，主要在裕廊岛，集群效益明显。裕廊岛是新加坡炼油、石化和特种化学品活动的中心，其高度集成的基础设施将用户和供应商紧密地联系在一起，同时打通了上下游产品供应链，实现了企业间的物料互供。目前新加坡的大宗石化产品供应商主要以Exxon Mobil、Shell、PCS等为主，下游精细化工企业有朗盛、住友、三井化学等，各企业间相互分工协作，通过园区的群聚效应，强化产品的综合利用，提高附加值。

  一体化、园区化是未来石化产业发展的重要方向，这就需要石化园区深入贯彻新发展理念，强化顶层设计，结合园区自身定位，优化产业布局，促进园区内原料产品、公用工程、物流、安全环保、管理服务等实现全方位一体化和资源配置集约化，发挥园区的群聚效应，提高资源利用效率，培育具有国际竞争力的现代化产业集群。

  3.2  重视产品推广和出口，消化过剩产能

  新加坡国内石化产品需求有限，过剩的石化产品主要用于出口，大部分销往中国等周边国家。据国内主要石化产品产能和消费比，合成纤维、橡胶持续过剩，聚苯乙烯、聚氯乙烯和聚酯等产品已严重过剩，但中国石化行业贸易逆差仍然存在，2020年为2107.7×108美元。

表4 Exxon Mobil出口到中国的主要茂金属牌号

  考虑到“双循环”经济发展的新格局和“一带一路”建设工作的推进，中国石化企业需要抢抓战略新机遇，培养国际视野，强化国际化经营水平，深化国际合作，充分调动和激发企业实施市场多元化战略，努力拓宽海外市场，提高出口竞争力和出口效益。

  3.3  注重创新，向高性能、高附加值产业转型

  相较于中国3000×104t/a以上的乙烯产能，新加坡405.5×104t/a的乙烯产能规模较小，但新加坡布局高附加值石化产品，每年仍有大量聚烯烃出口到中国。新加坡是中国聚烯烃的主要来源国，也是目前中国最大的茂金属聚烯烃进口来源地。以Exxon  Mobil为例，它是中国茂金属聚烯烃的第一大供应商，年进口量超过60×10t，产品涵盖Exceed、4Enable等系列茂金属聚乙烯产品和Achieve、Vistamaxx?等系列茂金属聚丙烯产品，表4列出了Exxon Mobil出口到中国的主要茂金属聚烯烃牌号。

  中国石化产业规模不断扩大，但产品结构性矛盾突出，化工新材料、特种化学品等新兴领域产业基础薄弱，对外依存度高，甚至部分产品尚处于空白，不能满足国内新能源、5G、智能制造等新兴领域发展的全面需求。未来国内高端材料需求快速增长，年均增速9%左右，远高于基础化工品增速，石化行业的盈利增长点将由基础转向高端。因此，传统炼化一体化企业需要注重科技创新、技术升级和合资合作，加强跨领域应用研究，依托烯烃、碳四、碳五等资源优势，积极向下游高端功能材料、专用化学品等领域拓展，提升石化产业的高端化和精细化水平。

  3.4  强化合资合作，借力发展

  新加坡凭借地理优势和抢抓国际产业转移时机，通过推出各项优惠政策，吸引国际石油石化大公司到新加坡进行投资和技术转移。新加坡的营商环境和跨国公司的引进极大促进了本国石化产品的发展壮大。

  在中国《石油和化学工业“十四五”发展规划》中提出，要进一步提升利用外资的质量和水平，发挥外资在资金、技术、管理和人才培养方面的优势。针对国内高端产品技术引进难度大等情况，中国石化企业可以积极推动国际、国内合作，开展石化产业技术和产品的合作研发及产能建设。通过引入合作伙伴，可发挥各方优势进一步延长产业链、丰富项目产品结构，提升项目的竞争优势。借助国际合作途径，也有利于打通国际化销售渠道，探索实现石化业务国际化经营。

  4、结束语

  纵观新加坡石化产业发展历程和布局，其发展的关键在于自身优势的充分发挥和宏观形势的有效利用，不论是打造产业集群，还是高端化产品出口导向，都堪称国际石化产业发展的典范，对中国当前石化产业的发展具有较强的借鉴意义。

  近年来，在“一带一路”“双循环”背景下，中国对外经贸往来更加密切，中国石化产业应该抓住机遇，通过优化产业布局、加强市场开拓、强化科技创新能力建设、拓宽合作领域等措施，提升国际贸易竞争优势，支撑中国石化产业高质量发展。

  目前，中国是世界上对天然橡胶需求量最大的国家，中国天然橡胶的消费量已占全球天然橡胶总消费量的1/3，而80%的天然橡胶都依赖进口。中国的天然橡胶的进口主要集中于四个国家：泰国、印度尼西亚、马来西亚和越南。其中，印度尼西亚是全球第二大天然橡胶生产国和出口国，而中国是印尼天然橡胶的重要进口国。那么，2022年印度尼西亚天然橡胶市场供给情况如何？印度尼西亚天然橡胶市场需求又是怎样？印度尼西亚天然橡胶生产有哪些特点？环球印象投资分析印度尼西亚事业部根据对印度尼西亚石油化工市场多年的实地调研经验，系统的分析了2022年印度尼西亚天然橡胶市场供给、市场需求及生产特点。

  一、印尼对中国天然橡胶的出口贸易现状分析

  (一)印尼对中国天然橡胶的出口贸易分析

  近年来，中国天然橡胶产量持续增加，现已成为仅次于泰国、印度尼西亚、马来西亚和印度的世界第五大生产国。但是随着中国汽车工业的快速发展，导致轮胎产量和消费量的大幅增加，对天然橡胶产生了巨大的需求。根据环球印象投资分析印度尼西亚事业部石油化工课题组发布的《2022-2026年印度尼西亚橡胶行业投资前景及风险分析报告》数据显示，印度尼西亚是全球天然橡胶主要的生产国和出口国，天然橡胶也是印度尼西亚向中国出口的主要产品，印度尼西亚是继泰国之后中国第二大天然橡胶进口国。从2001年到2019年，从印尼进口的中国天然橡胶总量占中国进口总量的20%左右。中国市场已成为印尼天然橡胶出口的重要目标市场。印尼橡胶出口贸易出口情况见表1。

表1 2010- 2019年印尼向中国天然橡胶出口贸易量

  表1统计了在2010-2019年间印尼对中国天然橡胶的出口量，反映了近年来双方天然橡胶产品的进出口具体贸易状况。分析表中数据可知，印度尼西亚天然橡胶向中国出口整体稳步增长，2012年起出口量大幅上升，2013年出口达到511700.34吨。但此后，天然橡胶的价格持续下跌，为了提振天然橡胶的全球市场价格，泰国、印度尼西亚及马来西亚组成的国际三方橡胶理事会，先后多次对橡胶出口实施限制措施。特别是在2017年年底，橡胶价格暴跌接近27%。因此，国际三方橡胶理事会宣布将施行橡胶出口限制措施，在该措施实施期间，印马泰天然橡胶的主要生产商将会缩减橡胶出口数量。由于印尼天然橡胶出口总量的缩减，导致其出口到中国的天然橡胶数量在2018-2019年间出现了较大幅度的下降。从印尼对中国天然橡胶的出口量占印尼天然橡胶出口总量的比重来看，2010-2019年间，所占比重基本呈现下降趋势，从2010年的17.78%下降到2019年的8.80%，这主要是因为印尼的出口市场主要集中于美国、日本、中国、印度等国，最近几年，印尼出口到美国和印度的天然橡胶有所增长，而出口到中国的数量有所下降，另外，中国加大了从越南等新兴产胶国的天然橡胶的进口，也影响了印尼对中国的出口。

  (二)印尼对中国天然橡胶的出口贸易结构分析

  为了分析印尼出口到中国天然橡胶产品的具体贸易情况及贸易结构，需对天然橡胶产品进行分类。根据海关合作理事会制定的《协调制度》(HS)，采用商品原材料的属性及用途或性能作为分类标准，采用HS(2012)标准，将天然橡胶产品分为三类：400110：天然胶乳；400121：烟胶片；400122：标准胶。

表2 2010-2019年中国从印尼进口各类天然橡胶产品金额

  由表2可知，在2010-2019年期间，中国从印尼进口的天然橡胶产品主要有三大类：天然乳胶(400110)、烟胶片(400121)、标准胶(400122)，在这三种主要的进口品种中，在天然乳胶市场，印度尼西亚虽然是个传统产胶大国，但印尼的浓缩乳胶产量却很少，因此占中国进口印尼天然橡胶的比重一直较小，不到1%，并呈逐年下降的趋势。烟胶片所占比重也不大，但是随着时间的不断推移，其比重呈逐渐上升的趋势。标准胶是印尼天然橡胶的主要出口品种，每年的进口份额都在95%以上，成为带动印中天然橡胶贸易发展的主要品种。

  二、印尼天然橡胶出口中国的竞争力分析

  一个国家或行业的大宗商品出口的竞争力可以通过各种方法或测量指标来分析。其中，比较常见的指标是显性比较优势指数(RCA)和出口市场占有率指标(MS)。本文运用这两个指标对印尼天然橡胶出口中国的竞争力进行分析。此外，由于浓缩乳胶、烟胶片和标准胶是中国从印尼进口的最主要的天然橡胶进口品种，运用这三种天然橡胶品种作为主要分析对象。

  (一)显示性比较优势分析

  显示性比较优势指数(RCA，Ballassa，1965)是在产品和产业层次研究国际竞争时最常用到的绩效判定指标，其计算公式如下：

  RCAij=(Xij/Xj)/(Xiw/Xw)

  RCAij表示J国向C国出口i产品的显示性比较优势指数；Xij表示J国i产品向C国的出口额；Xj表示J国的全部产品向C国的出口总额；Xiw表示世界i产品出口总值；Xw表示世界产品出口总值。

表3 印度尼西亚向中国出口各类天然橡胶产品的RCA指数

  若RCA>1，说明J国在i产品上拥有较强的出口竞争优势；若RCA<1，说明J国在i产品上没有比较优势或竞争力弱。总而言之，显示性比较优势指数的数值越高，表明比较优势越明显，而显示性比较优势指数的数值越低，比较劣势越大。

  从表3可以看出，印度尼西亚向中国出口各类天然橡胶产品中，天然胶乳的RCA指数除2010年以外，均小于1，说明印度尼西亚的天然乳胶在中国市场没有竞争力。印度尼西亚的烟片胶在中国市场的RCA指数均大于1，并从2010年的2.58上升到2019年的9.89，说明烟片胶有一定的竞争优势，并且竞争力逐渐增强。印度尼西亚的标准胶在中国市场的RCA指数一直很高，表明竞争力一直都很强，特别是在2019年，高达30.35，说明印度尼西亚在中国标准胶市场具有很强的竞争力。

  (二)出口市场占有率

  出口市场占有率指一国某产品出口总额所占全世界该类产品出口总额的比例。某类产品的出口占有率越高，则表明该类产品的国际竞争力越强。针对印度尼西亚对中国天然橡胶出口，对中国的市场占有率可用MSi表示。

  MSij=Xij/Mim

  其中Xij表示j国的i产品的出口到M国总额，Mim表示M国i产品的进口总额。出口市场占有率指标能够反映一国产品输出在进口国市场的分量，因此能够较好地说明产品进入和开拓国际市场的能力。

表4 印度尼西亚向中国出口各类天然橡胶产品的MS指数

  从表4可以看出，印尼在中国的天然乳胶市场上的市场份额一直很小，且呈下降趋势，到2019年，市场份额只有0.002%。从中国的烟胶片市场角度来看，印尼的烟胶片保持了市场份额的稳定，稳中有升，上升到2019年的4.96%；从标准胶的市场份额来看，印度尼西亚是中国标准胶的主要来源国之一，占有的市场份额较大。尽管印尼的标准胶在中国市场上具有很强的竞争地位，而且也受中国市场的欢迎，但是却呈现下降的趋势，从2010年的29.53%下降到2019年的13.59%，不过印尼天然橡胶价格仍然较低，在价格上仍然处于优势地位。

   三、促进印尼对中国天然橡胶出口贸易发展的对策建议

  (一)优化印尼天然橡胶的出口产品结构，加强橡胶产品研发能力

  印尼政府应注重大力推进新技术的开发与应用，不断改进生产工艺和技术设备，增加天然橡胶品种规格，提高产品质量。在生产过程中应该加强对天然橡胶市场的发展趋势的研究，并有针对性地改进天然橡胶产业的发展策略，确保天然橡胶实现多元化发展。近年来，中国汽车产业迅速发展带动了汽车轮胎制造产业的发展，汽车轮胎制造产业对于标准胶的市场需求量越来越大。由于标准胶质量要求较高，印尼应予以重点研究，使其符合中国的标准胶的质量标准，优化印尼天然橡胶的出口产品结构。中国在天然橡胶生产领域的技术优势在于利用生物技术研究来开发新的橡胶品种；印尼主要研究方向是侧重于研究影响天然橡胶的地理因素，双方应该就天然橡胶种植技术的进行交流，互相学习各自的长处，取长补短，加强橡胶产品研发能力，共同推动天然橡胶产业的发展。

  (二)帮助企业适应新规则，解决新难题

  自2010年东盟-中国自由贸易区成立以来，中国与印尼间许多产品的税率已经下降或取消，这为中国与印尼天然橡胶产业的合作提供了机遇。两国政府应制定双边贸易方案，帮助企业尽快适应自贸区的新规则，并利用规则规避竞争中的风险。中国在天然橡胶的生产技术方面拥有比较优势，而印尼则拥有丰富的土地资源，良好的气候条件，因此，中国可鼓励中国橡胶企业推行“走出去”战略，增加对印尼橡胶产业的投资，充分利用印尼的资源生产天然橡胶。近年来，中国与印尼天然橡胶产业的合作日渐深入，中国橡胶企业在印尼设立的种植基地在生产的过程中，需要大量的综合素质高的高级技术人员和项目管理人员。中国政府应从政策及管理方面予以引导，一方面着力培养高素质的技术人才，另一方面可以采取适当放宽涉外橡胶企业的融资条件，鼓励符合条件的企业上市融资，解决涉外橡胶企业的资金问题。此外，还可以建立“走出去”企业专项基金，对在印尼天然橡胶的投资项目等方面予以支持。

  (三)推进双方政治及经济等多领域全面合作

  良好的宏观环境对于中国-印尼天然橡胶产业的健康发展极为重要，由于天然橡胶属于战略性物资，故其合作多以政府间的项目合作协议为基础。为打造高效有序的双边活动平台，印尼需要与中国在政治、经济、文化等方面进行更加深入、完整、互利的项目合作。应以“一带一路”倡议为推手，充分利用多边合作机制，实现双方合作共赢，积极推进两国的贸易自由化，让贸易更加便捷。在政治上，两国携手在国际舞台上实现积极的互动合作，共同促进双方关系的持续稳定发展。在经济上，积极开展互助，充分利用印尼的资源，扩大中国对于印尼天然橡胶产业的投资规模，解决印尼天然橡胶产业发展的资金短缺问题。通过政治、经济的宏观合作，为中国与印尼在天然橡胶产业方面的进一步合作奠定良好的基础。